Qu'est-ce que le biais d'investissement socialement responsable (ISR) ?

Depuis avril 2022, nous offrons à nos clients la possibilité d'introduire un biais d’Investissement Socialement Responsable (ISR), intégrant des critères Environnementaux, Sociaux et de Gouvernance, également appelés ESG. L'ISR est un biais financier, une inclination à favoriser un groupe d'entreprises par rapport à d'autres parce qu'elles présentent des caractéristiques particulières. Dans ce cas, il s'agit d'un biais concernant les entreprises considérées comme socialement responsables.

À qui s’adresse-t-il ?

Le biais ISR (Investissement Socialement Responsable) s’adresse aux clients qui préfèrent limiter leur investissement aux secteurs et aux entreprises qui respectent certaines considérations sociales, environnementales et étiques.  

Comment se composent les portefeuilles ?

Nous avons créé onze portefeuilles de fonds indexés ISR, un pour chaque profil de risque de 0 à 10. Vous pouvez les consulter dans «Nos portefeuilles - Sélection de fonds indiciels» en choisissant ISR dans le menu déroulant biais investisseur.

Les fonds dont sont composés les portefeuilles excluent les industries controversées en termes de durabilité, de gouvernance et de responsabilité sociale (par exemple, le tabac, les armes, les énergies non renouvelables ou la pornographie). Ils excluent également les entreprises dont le comportement ou les produits compromettent l'environnement et la santé des personnes (par exemple, violation des droits de l'homme, exclusion de collectifs de personnes, atteintes à la santé publique, etc.)

Vous trouverez le détail des critères ISR utilisés et des fonds qui composent les portefeuilles dans le post « Présentation de nos portefeuilles de fonds ISR » sous «Critères de sélection ISR».

Quel impact cela a-t-il sur la rentabilité et les coûts de mon portefeuille ?

Le portefeuille de fonds indexés que nous avons constitué est suffisamment diversifié et ses coûts sont faibles.

Cependant, il est important de prendre en compte que les fonds indexés ISR sont de plus petite taille que les fonds indexés sur la capitalisation et que les coûts de ces fonds sont plus élevés. Il faut également préciser que les fonds ISR sont un peu moins diversifiés que les fonds indexés sans biais ISR et présentent donc un risque un peu plus élevé.

Bien qu’il n’y ait pas encore d’études suffisamment concluantes, avec des coûts plus élevés et une diversification moindre, il est probable qu’à long terme, les fonds ISR finissent par avoir un rapport rentabilité/risque inférieur à celui des fonds indexés sans biais ISR.

Un portefeuille de fonds ISR est-il meilleur qu’un portefeuille de fonds « traditionnel » ?

Il n'y a pas suffisamment de preuves pour savoir si un portefeuille de fonds ISR sera plus ou moins rentable ou plus ou moins risqué qu'un portefeuille sans biais ISR, car il existe des opinions dans les deux sens. Pour cette raison, le choix de l'un ou l'autre portefeuille dépend uniquement de votre préférence personnelle.

Comment appliquer le biais ISR à mon portefeuille ?

• Si vous avez déjà votre portefeuille de fonds avec Indexa : Vous pouvez choisir d’introduire un biais ISR depuis votre espace personnel \ sélectionnant votre compte \ Plan \ Modifier mon profil investisseur \ Changer mes réponses.
• Si vous n’êtes pas encore client d’Indexa Capital, vous pouvez effectuer notre bref test de profil investisseur (2 min) et choisir le portefeuille avec biais ISR ou non dans le parcours de souscription.

Actuellement, nous n'offrons pas la possibilité d'avoir deux portefeuilles, ISR et non ISR, principalement pour réduire les frais de gestion de portefeuille payés par nos clients. Nos frais de gestion dépendent du volume de chaque compte et vous atteindrez le prochain seuil de frais plus rapidement avec un seul compte qu'avec deux comptes séparés.