¿Cómo se calcula la rentabilidad que se muestra en mi área privada?

Existen principalmente tres métodos para calcular la rentabilidad de una inversión:

1. La rentabilidad ponderada por tiempo (elegido por Indexa)
2. La rentabilidad ponderada por dinero
3. La rentabilidad en euros

Rentabilidad ponderada por tiempo: este método compone diariamente los rendimientos diarios de tu cuenta desde el momento en el que es inicialmente financiada hasta el presente. Es la mejor manera de evaluar el desempeño de los gestores de inversiones, porque es independiente del momento de cada una de tus aportaciones o retiradas de fondos. Este método también es el método legal obligatorio utilizado por los fondos indexados para medir su rentabilidad. Por estas razones hemos elegido mostrar retornos ponderados por tiempo en tu área privada. Es un fiel reflejo de cómo hemos rentabilizado tu dinero, no un reflejo de cómo tus contribuciones o retiradas afectan a tu rendimiento.

Rentabilidad ponderada por dinero: este método compone diariamente los rendimientos diarios de tu cuenta desde el momento en el que es inicialmente financiada hasta el presente, ponderando cada día por el valor total de la cuenta este día. De esta manera, se tiene en cuenta el valor total de la cuenta en cada momento y, con ello, se tiene en cuenta tu patrón específico de aportaciones y retiradas. Es una buena manera de evaluar el desempeño de la cuenta.

La rentabilidad en euros: es lo que has ganado en euros, incluyendo retenciones (impuestos sobre las ganancias). Se calcula como el valor total de la cuenta, teniendo en cuenta las comisiones, más retenciones acumuladas, menos aportaciones. Este enfoque es particularmente útil para aquellos inversores que desean evaluar el rendimiento de sus inversiones en euros, ofreciendo así una perspectiva más concreta de la rentabilidad de su cartera en términos absolutos (no relativos como las rentabilidades ponderadas por tiempo o dinero).

Todas las rentabilidades que mostramos en Indexa se calculan sobre el valor total de la cuenta, neta de comisiones.

Para más información y ejemplos sobre las distintas formas de medir la rentabilidad, te recomendamos nuestro artículo Diferentes formas de medir la rentabilidad.

A continuación puedes ver un video de Unai Ansejo explicando cual es la diferencia entre la rentabilidad ponderada por tiempo y por dinero:

Unai Ansejo en su entrevista del pódcasts Webpositer